giảm hơn 1% vào ngày thứ Sáu (28/10) khi đồng USD và lợi suất trái phiếu tăng, sau khi dữ liệu cho thấy áp lực lạm phát cơ bản vẫn ở mức cao, củng cố kỳ vọng về một đợt nâng lãi suất mạnh khác từ Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) vào tuần tới.
Kết thúc phiên giao dịch ngày thứ Sáu, hợp đồng vàng giao ngay lùi 1.13% xuống 1,644.20 USD/oz. Hợp đồng vàng tương lai mất 1.07% còn 1,647.8 USD/oz.
Đồng USD tăng 0.3% sau dữ liệu kinh tế Mỹ, làm vàng trở nên đắt đỏ hơn đối với người nắm giữ những đồng tiền khác. Lợi suất trái phiếu Mỹ cũng tăng.
Fed được nhiều kỳ vọng sẽ nâng lãi suất thêm 75 điểm cơ bản tại cuộc họp chính sách ngày 01-02/11. Vàng rất nhạy cảm với việc nâng lãi suất Mỹ, vì điều này làm tăng chi phí cơ hội cho việc nắm giữ kim loại không đem lại lợi suất, trong khi thúc đẩy đồng USD.
Phân tích kỹ thuật
Như chúng ta có thể thấy vàng vẫn đang ở trong một xu hướng giảm trong dài hạn. Với khung D, giá vàng vẫn đang nằm dưới đám mây ichi cho thất lực giảm khá là mạnh. Khung khung H4 đang sideway.
Trong ngắn hạn, giá vàng có thể sẽ có nhịp hồi lên khu vực 1654 đến 1663. Sau đó sẽ quay trở về giảm xuống khu vực 1630 tiếp tục cho xu hướng giảm. Và nếu giá vàng có thể phá qua được khu vực 1630, thì không ngoại trừ khả năng đích đến tiếp theo trong xu hướng giảm lớn này là 1600.
Nhận định: Chúng ta có thể kỳ vọng giá vàng có thể hồi lên được khu vực 1654-1663. Sau đó sẽ tiếp tục trend giảm chính về khu vực 1630. Sau những tin tức quan trọng trong tuần, mình sẽ có thêm cập nhật về thị trường vàng để có những nhận định rõ nét hơn, hãy cùng đón chờ nhé.
Phân tích Vàng 19/10- thế giới hôm qua sau khi phục hồi tăng lên 1660 thì đã chịu áp lực giảm trở lại về quanh 1645. Chủ đề “FED tăng lãi suất” vẫn sẽ là áp lực chính khiến vàng suy giảm. Hôm nay không có dữ liệu kinh tế quan trọng công bố dự kiến vàng vẫn chịu áp lực giảm khi nằm dưới 1660.
Vàng đã tăng phục hồi lên quanh 1660 vào ngày hôm qua khi chính phủ Anh đã tích cực đối phó với cuộc khủng hoảng lương hưu và cắt giảm thuế, điều này đã giúp đồng bảng Anh tăng trở lại và đè nặng lên đồng USD. Sự suy yếu nhẹ của đồng Dollar Mỹ trong ngày hôm qua đã tạo điều kiện cho giá vàng có động lực phục hồi, và căng thẳng địa chính trị cũng tạo ra sự hỗ trợ trú ẩn an toàn cho giá vàng.
Tuy nhiên sau đó vàng tiếp tục chịu áp lực giảm trở lại do chịu ảnh hưởng bởi lập trường “diều hâu của FED” – FED sẽ tiếp tục đẩy nhanh việc tăng lãi suất để kiềm chế lạm phát. Hiện thị trường đang kỳ vọng FED sẽ tăng lãi suất 75 điểm cơ bản trong 2 cuộc họp tới vào tháng 11 và 12. Dữ liệu CPI của Mỹ tuần trước và bài phát biểu diều hâu của các quan chức Fed đã làm tăng kỳ vọng của thị trường đối với lãi suất cuối kỳ của Fed và kỳ vọng của Fed về việc tăng lãi suất 75 điểm cơ bản vào tháng 12 cũng đã tăng lên.
Hôm nay không có nhiều dữ liệu kinh tế quan trọng từ Hoa Kỳ được công bố. Do vậy vàng có thể đi ngang trong biên 1660-1640 với chiều hướng suy giảm khi tiếp cận gần 1660.Tóm lại : Vàng tiếp tục chịu áp lực giảm khi “FED diều hâu” – FED tăng lãi suất 75 điểm cơ bản trong tháng 11 thậm chí cả tháng 12 điều này sẽ đè nặng lên đà phục hồi của giá vàng. Canh cao bán chủ đạo với vàng được ưu tiên.
Về góc kỹ thuật
Vàng hiện đang chịu áp lực giảm khi nằm dưới vùng kháng cự 1660. Hỗ trợ mạnh bên dưới vẫn là 1640. Việc phá chiều nào cũng có thể khiến vàng mở rộng đà theo chiều phá. Hiện vàng đang chịu áp lực giảm khi nằm dưới đường trendline giảm.
Kháng cự quan trọng với vàng : 1656-1660.
Hỗ trợ quan trọng với vàng : 1645-1640.
Chiến lược tham khảo : Vàng 19/10 – Bán quanh 1660, Stop 1665, TP 1645-1640.
giảm hơn 1% vào ngày thứ Sáu (14/10) và ghi nhận tuần tồi tệ nhất từ giữa tháng 8/2022, chịu áp lực bởi đồng USD mạnh hơn và những lo ngại Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) sẽ tiếp tục nâng lãi suất mạnh để kiềm chế lạm phát. Kết thúc phiên giao dịch ngày thứ Sáu, hợp đồng vàng giao ngay lùi 1.3% xuống 1,643.90 USD/oz, giảm 2.9% từ đầu tuần đến nay.
Hợp đồng vàng tương lai mất 1.6% còn 1,649.50 USD/oz. Chỉ số đồng USD tăng 0.6%, làm kim loại neo giá theo đồng bạc xanh trở nên đắt đỏ hơn đối với những người mua nước ngoài.
Phân tích kỹ thuật
Giá vàng tiếp tục lao dốc khi kỳ vọng Mỹ sẽ nâng cao lãi suất trong bối cảnh lạm phát vẫn chưa hạ nhiệt. Ở khung D, giá vàng vẫn trong một xu hướng giảm rõ nét. Ở khung H4, khi kẻ Fibo từ đáy lớn gần nhất lên vùng đỉnh 1725-1730 ta có thể thấy vùng fibo hỗ trợ ở quanh khu vực 1660. Tuy nhiên trên biểu đồ kỹ thuật, giá đã quay về test vùng hỗ trợ 1645 xác nhận xu hướng giảm xuống. Vùng hỗ trợ quanh khu vực 1640. Khi dung các chỉ báo RSI và MACD, các chỉ báo vẫn ủng hộ cho xu hướng giảm của vàng.
Nhận định:
Giá vàng vẫn trong xu hướng chính là giảm, tuy nhiên trong đầu tuần tới có khả năng xuất hiện những nhịp hồi nhẹ trong khu vực 1665, không ngoại trừ khả năng hồi lên tới khu vực 1685.
Canh sell ở khu vực 1664 và 1684. Có thể canh buy khi có những tín hiệu rõ nét xác nhận mô hình hai đáy xuất hiện trong khung D.
Giá vàng đang tăng lên ở mức cao trong một tuần trong khi đồng USD rút khỏi các mức cao gần đây vào ngày thứ Sáu. Thế nhưng, kim loại quý vẫn ghi nhận quý tồi tệ nhất kể từ tháng 3 năm ngoái trước nỗi lo Fed sẽ tiếp tục nâng lãi suất mạnh tay trong thời gian tới.
Hợp đồng vàng giao ngày tăng nhẹ 0.06% lên 1,661.79 USD/oz vào lúc 16h (theo giờ địa phương EDT) và ghi nhận mức tăng 1.4%/tuần. Hợp đồng vàng tương lai tại Mỹ cộng 0.05% lên 1,669.10 USD/oz. Trong quý vừa qua, giá vàng giảm khoảng 7.7%, chứng kiến tháng giảm giá thứ 6 liên tiếp, đợt giảm giá dài nhất trong 4 năm.
Phân tích kỹ thuật:
Kết thúc tuần vừa rồi là 1 cây nến xanh, hứa hẹn một nhịp hồi lên khu vực 1690. Liệu điều đấy có thành hiện thực hay không? Chúng ta hãy cùng nhau phân tích trong những khung thời gian nhỏ hơn.
Trong khung D chúng ta có 1 cây nến Pinbar rút râu xuống và 1 cây nến Pinbar rút râu lên rất là mạnh, có thể nói hai cây nến đóng đã triệt tiêu nhau quanh khu vực 1660. Trở về với khung H4, chúng ta có thể thấy RSI đang trong vùng giá sideway, vùng cản có thể phản ứng mạnh gần nhất của vàng tại khu vực 1685.
Trong tuần sau giá vàng sẽ quay về test lại 2 khu vực 1654-1655, không ngoại trừ khả năng test lại khu vực 1643.
Tuy nhiên chưa thể khẳng định liệu vàng sẽ có nhịp phục hồi mạnh hay tiếp tục xu hướng giảm, để có những giao dịch an toàn chúng ta hãy cùng chờ đợi bản tin non-farm hôm thứ 4 và thứ 6 để quyết định DXYsẽ theo chiều hướng như thế nào, từ đó củng cố thêm nhận định về hướng đi của vàng.
Nhận định:
Vàng trong tuần tới test lại khu vực 1655-1645.
Để tăng mạnh thì vàng cần phá được qua khu vực 1685-1690.
giảm hơn 1.5% xuống mức thấp nhất kể từ tháng 4/2020 vào ngày thứ Sáu (23/9), bị ảnh hưởng bởi đà tăng không ngừng của đồng USD và lợi suất trái phiếu khi Cục Dự trữ Liên bang Mỹ (Fed) áp dụng lập trường quyết liệt hơn để kiểm soát lạm phát. Kết thúc phiên giao dịch ngày thứ Sáu, hợp đồng vàng giao ngay lùi 1.6% xuống 1,643.51 USD/oz sau khi giảm tới 1.8% xuống 1,640.20 USD/oz vào đầu phiên.
Phân tích kỹ thuật
Xu hướng dài hạn của vàng:
Xu hướng dài hạn của Vàng sẽ lại tiếp tục có các nhịp giảm. Chúng ta có thể thấy rõ ràng khi nhìn trên khung tháng, vàng đang có xu hướng giảm rõ rệt, trong dài hạn có thể giá vàng sẽ tiến tới vùng 1600 -1630. Đó sẽ là vùng cản mà tại đó giá có thể phản ứng và hồi nhẹ lên những vùng giá cao hơn.
Xu hướng ngắn hạn của vàng:
Trong tuần tới xu hướng của vàng vẫn giảm, không ngoại trừ khả năng có thể giảm đến khu vực 1625-1600. Tuy nhiên, trong ngày đầu tuần nếu mà vàng có một nhịp hồi lên thì các bạn sẽ chú ý những cái mốc như sau: H1 cố gắng tạo phân kỳ tăng, RSI đang cố gắng đi lên, giá vàng có thể chinh phục lại mốc 1650-1660 và không ngoại trừ khả năng hồi lên 1666-1660. Canh sell tại vùng giá 1660-1666.
Nhận định trong tuần:
Vàng có thể hồi lên giá 1650-1660, và không ngoại trừ khả năng lên tới vùng 166x. Canh buy khi giá về vùng 1625-1660.
Vùng 1650-16600 vẫn là một vùng phản ứng khá tốt, có thể canh sell tại vùng giá 1666-1660.
Việc Fed tăng lãi suất 75bp vào ngày hôm nay, đi kèm với một giọng điệu diều hâu và dự đoán Dot Plot có thể cho thấy lãi suất cuối cùng vào khoảng 4,25-4,50%. Chúng tôi cho rằng điều này có thể khiến tâm lý rủi ro tăng và giữ vững sức mạnh cho . Ở những nơi khác, SEK đang vật lộn để được hưởng lợi từ việc Riksbank tăng 1% vào ngày hôm qua và các kế hoạch chính sách của Vương quốc Anh vẫn được chú trọng đối với GBP
Đô la Mỹ: Sẽ tiếp tục được hỗ trợ từ Fed
Đồng đô la đã giữ được đà tăng tốt cho đến nay trong tuần này, phần lớn được hưởng lợi từ nhu cầu trú ẩn an toàn do tâm lý rủi ro vẫn còn khá yếu. Hiệu suất trên các đơn vị tiền tệ G10 tiếp tục phản ứng theo đúng quỹ đạo đối với đường cong lợi suất đảo ngược của ( hiện đang dao động quanh -40 / -45bp), với các loại tiền tệ hàng hóa theo chu kỳ bị ảnh hưởng đặc biệt nghiêm trọng .
Hôm qua, các thị trường đã có cơ hội xem xét những dữ liệu cuối cùng trước khi FOMC công bố lãi suất, với trọng tâm cụ thể là số liệu về nhà ở. tăng đột biến trong tháng 8, trong khi giảm. Một mặt, điều này tiếp tục làm dấy lên những lo ngại xung quanh lĩnh vực này, vì sự gia tăng số lượng nhà ở sẽ dẫn đến nguồn cung nhiều hơn vào thời điểm lãi suất thế chấp cao được thiết lập để hạn chế nhu cầu. Mặt khác, giấy phép xây dựng giảm cho thấy đây có thể là làn sóng xây dựng lớn cuối cùng và nguồn cung sẽ giảm bớt trong năm tới.
Xét về sự kiện lớn ngày hôm nay, thông báo của FOMC, những lo ngại về thị trường nhà ở có thể sẽ đóng một vai trò quan trọng. Việc lạm phát tiếp tục cao vào tháng 8 và các tin tức gần đây của Fed đã khiến các nhà đầu tư và nhà kinh tế nghi ngờ rằng Fed sẽ tăng lãi suất thêm 75 điểm nữa trong ngày hôm nay.
Mọi sự chú ý của ngày hôm nay đều sẽ đổ dồn vào quy mô mức tăng lãi suất của Fed, và đặc biệt là các ước tính Biểu đồ Dot Plot. Chúng tôi kỳ vọng một đợt điều chỉnh mạnh trong biểu đồ này sẽ giữ lãi suất trong phạm vi 4,25-4,50% vào năm 2023. Các sửa đổi trong các dự báo kinh tế tiếp theo sẽ cho thấy một số dấu hiệu về triển vọng kinh tế xấu đi, nhưng quan trọng nhất vẫn là khả năng phục hồi cơ bản của nền kinh tế Hoa Kỳ.
Nhìn vào tác động của tỷ giá hối đoái, chúng tôi nghĩ rằng việc Fed tăng lãi suất theo xu hướng diều hâu ngày hôm nay sẽ giữ cho lãi suất giao dịch được hỗ trợ và một đường cong lợi suất rất đảo chiều sẽ tiếp tục chứng minh động lực tốt của đồng đô la hiện tại, phần lớn là gây bất lợi cho các loại tiền tệ theo chu kỳ. Với mối quan hệ giữa động lực lãi suất ngắn hạn và hầu hết các cặp tiền tệ G10 đã suy yếu gần đây, hy vọng một phần lớn phản ứng thị trường sẽ được thúc đẩy bởi phản ứng trên thị trường chứng khoán toàn cầu – khi một Fed vẫn còn tiếp tục diều hâu có thể không được coi là tin tốt, và điều đó là một lý do khác tại sao chúng tôi kỳ vọng đồng đô la trú ẩn an toàn vẫn tiếp tục trong xu hướng tăng.
Khu vực châu Âu: Lịch kinh tế trống, mọi con mắt đều đổ dồn vào Fed
Với một sự kiện rủi ro lớn như vậy trên lịch, thật khó để thấy được thúc đẩy bởi bất kỳ điều gì khác ngoài Fed ngày hôm nay. Điều này đặc biệt đúng khi ngày hôm nay thiếu các công bố dữ liệu trên lịch kinh tế trong khu vực đồng tiền chung châu Âu và chỉ có một diễn giả được lên lịch của ECB: Luis de Guindos, vào sáng nay.
Điều chắc chắn là môi trường chung của đồng euro vẫn còn khá thách thức và các báo cáo mới nhất cho thấy Đức đang tiến hành việc quốc hữu hóa hoàn toàn Uniper – công ty mua khí đốt lớn nhất của Nga.
Chúng tôi nghĩ rằng mức thấp nhất 0,9900 vào đầu tháng 9 của EUR/USD sau thông báo của Fed và việc phá vỡ dưới mức đó có thể mở ra mức giảm sâu hơn cho cặp tiền này xuống mức hỗ trợ tiếp theo là 0,9800.
Đồng bảng Anh: Trọng tâm các đề xuất cắt giảm thuế
Mặc dù một số phương pháp chờ và xem thường sẽ chiếm ưu thế trong trước thông báo lớn của Ngân hàng Trung ương Anh vào ngày mai, FOMC và tin tức mới về các đề xuất chính sách trong nước có nghĩa là đồng bảng Anh có thể vẫn biến động trong ngày hôm nay. Phù hợp với quan điểm của chúng tôi về phản ứng tích cực của đồng đô la đối với thông báo của Fed, chúng tôi nghĩ rằng đồng tiền này có thể thiết lập mức thấp mới trong ngày hôm nay (mức thấp hơn 1,1300 có thể xảy ra) và độ nhạy cao hơn của đồng bảng Anh đối với phản ứng bất lợi có thể xảy ra trên thị trường chứng khoán so với đồng euro cho thấy một số rủi ro tăng đối với (có thể tiếp cận lại 0,8800).
Các kế hoạch chính sách của Thủ tướng Liz Truss cũng rất được chú trọng và các báo cáo gần đây cho thấy chính phủ của bà có thể thúc đẩy cắt giảm thuế – bao gồm cả thuế tem đối với việc mua nhà – có thể giảm bớt một số lo ngại về triển vọng kinh tế Anh đang bị lu mờ, nhưng cũng làm dấy lên những nghi ngờ về tính bền vững của chính sách tài khóa mở rộng trong khi cung cấp gói hỗ trợ hóa đơn năng lượng khổng lồ.
Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Ấn phẩm này được ING soạn thảo chỉ cho mục đích thông tin bất kể phương tiện, tình hình tài chính hoặc mục tiêu đầu tư của người dùng cụ thể. Thông tin này không phải là khuyến nghị đầu tư, và cũng không phải là tư vấn đầu tư, pháp lý hoặc thuế hoặc một lời đề nghị hoặc lời mời mua hoặc bán bất kỳ công cụ tài chính nào.
vẫn đang trong một xu hướng giảm khá rõ rệt, thông tin về việc FED sẽ tiếp tục còn tăng lãi suất khiến cho dòng vốn đổ vào mua USD vẫn chưa hạ nhiệt, vẫn còn lực tăng khá mạnh. Hiện tại nền kinh tế châu Âu đang chịu tác động cực kỳ nặng nề đến từ lạm phát và giá nhiên liệu đăng tăng cao, nhất là vào mùa đông sắp tới, dòng vốn đang có sự dịch chuyển vào USD nhiều hơn, hiện tại USD vẫn là nơi an toàn hơn cả, điều đó khiến cho giảm mà 80% thời gian Vàng và DXY diễn biến ngược nhau cho nên mình nhận định Vàng vẫn sẽ còn thêm xu hướng giảm cho đến khi tình hình kinh tế chính trị thế giới có thêm biến động mạnh trong thời gian sắp tới.
Các quỹ lớn về vàng gần đây không có nhiều động thái liên quan đến việc mua Vàng, đây cũng là một trong những nguyên nhân khiến cho giá Vàng giảm, chiến tranh Nga UK cũng không có nhiều diễn biến mới và đã mất đi tính thời sự, Vàng không còn nhiều kỳ vọng tăng giá do ảnh hưởng bởi chiến tranh nữa.
Phân tích kỹ thuật
Xu hướng ngắn hạn của Vàng: Chúng ta có thể dễ dàng quan sát được xu hướng giảm của Vàng khá rõ ràng, vậy nếu ta mua hoặc bán ngay ở vùng này thì khả năng vàng sẽ có nhịp hồi ngắn hạn, tuy nhiên thì bản thân mình cho rằng trong một xu hướng giảm thì chúng ta nên canh sell sau những nhịp hồi của Vàng sẽ tốt hơn rất nhiều so với việc giao dịch ở các vùng giá sideway. Giá có thể sẽ hồi về vùng 1755, đây là vùng mà mình đánh giá sẽ là vùng phản ứng ngắn hạn của Vàng. Vùng 1745 vẫn là vùng giá mà tại đó giá sẽ đi ngang ít nhất hêt phiên sáng ngày đầu tuần.
Xu hướng dài hạn của Vàng vễ sẽ lại tiếp tục có các nhịp giảm, Vùng 1735 sẽ là vùng cản khá mạnh, đó sẽ là vùng cản mà tại đó giá có thể phản ứng và hồi lên những vùng giá cao hơn. Hiện tại Vàng vẫn đang tích lũy trong mô hình Nêm, kỳ vọng giá phá qua Nêm và sẽ xác định xu hướng sau cú phá Nêm, các bạn chờ thêm mình sẽ có thêm cập nhật về thị trường sau khi giá phá vùng 1745 và có xu hướng giảm mạnh về vùng 1735
Canh sell ngắn hạn với các nhịp hồi của thị trường ở các vùng giá 1755, canh đánh Scapl ở vùng giá hiện tại 1745 có thể diễn biến hết phiên sáng ngày thứ 2 hoặc hết ngày thứ 2 đầu tuần giá sẽ đi quanh vùng này.
Canh đánh dài hạn giá giảm về vùng 1735 sẽ có những nhịp hồi kỹ thuật, tuy nhiên ngược trend nên các bạn cân đối khối lượng tránh rủi do, vẫn ưu tiên các nhịp hồi lên để canh sell lại.
ngày 18-08-2022 tiếp tục điều chỉnh khi đồng USD phục hồi. Tuy nhiên sau ba ngày đầu tuần yếu đuối, dường như JPY cũng đang lấy lại một phần sức mạnh của nó.
Khi quan sát biểu đồ USDJPY Tôi nhận thấy một vài tín hiệu nguy hiểm cho phe Bull và có lợi cho phe Bear.
Dưới đây là một vài phân tích kỹ thuật mà Tôi quan sát được cùng chiến lược giao dịch tham khảo có thể chờ đợi và duy trì cho phần còn lại của tuần 33 và cả tuần 34-2022.
DXY phục hồi còn USDJPY như thế nào?
Trước tiên, Tôi quan sát tương quan giữa và USDJPY thì nhận thấy mặc dù DXY có dấu hiệu phục hồi toàn bộ mức sụt giảm trước đó. Nhưng USDJPY thì không.
Tương quan giữa USDJPY và US Dollar Index tháng 08-2022
Đây là điểm khá nguy hiểm vì nó cho thấy động lượng khá yếu và dường như JPY có phần nổi trội hơn một chút so với USD.
Liệu đây có phải là tín hiệu sớm cho thấy USD có khả năng sẽ tạo Double Tops và tiếp tục điều chỉnh trong thời gian sắp tới trước khi FED tiếp tục tăng lãi suất vào tháng 09-2022!?
Mô hình Bearish rising wedge
Tín hiệu tiếp theo mà Tôi quan sát là Mô hình nêm tăng nhưng xác suất lại cho tín hiệu giảm.
Đặc trưng của nêm tăng là Đỉnh cao dần và… đáy cũng cao dần.
USDJPY ngày 18-08-2022 với Bearish Rising Wedge
Wedge là một dạng bẫy giá có thể sẽ bẫy các nhà đầu tư đang tiếp tục tham gia thị trường. Thường thì Nêm tăng sẽ có xác suất về xu hướng tiếp theo là giảm nhiều hơn.
Trong trường hợp USDJPY tiếp cận kháng cự Bearish Rising Wedge tại 136.00 có thể đây sẽ là vùng giá tương đối khó chịu và là Kháng cự mạnh bởi nó có sự kết hợp của nhiều yếu tố:
Kháng cự Wedge
Fibo 61.8% của đợt giảm trước đó
Cùng với cú giảm mạnh, Wedge có thể được kết hợp và trở thành một phần của Bearish Flag khá lớn.
Mục tiêu tiếp theo của Wedge sẽ là 130.00 và của Bearish Flag sẽ là tại Fibo mở rộng 127.2% – 127.99
Mô hình vai-đầu-vai thuận
Ngoài mô hình Wedge, trên biểu đồ của USDJPY ngày 18-08-2022 Tôi cũng nhận thấy có tiềm năng của Mô hình Vai – Đầu – Vai thuận rất lớn khung 4 giờ.
USDJPY ngày 18-08-2022 với Vai – Đầu – Vai thuận
Với cấu trúc của Vai – Đầu – Vai thuận này kết hợp với Fibo 61.8% thì 136.00 có thể sẽ là miếng mồi ngon cho phe Bear. Tôi cho rằng phe Bull sẽ phải xem xét chốt lời ở vùng giá này. Và liệu rằng ở cái Fibo 61.8% USDJPY có tạo được cái đỉnh vai phải, đồng thời xác nhận Lower High đầu tiên sau cú sụt giảm mạnh hay không?
Các vùng giá quan trọng của Mô hình Vai – Đầu – Vai thuận trên USDJPY ngày 18-08-2022:
Tiềm năng tạo Vai phải: Fibo 61.8% tại 136.00
Neckline: 131.50
Mục tiêu Chốt lời: 124.96
RSI overbought là cảnh báo đỏ
RSI đã Oversold ở vùng giá hiện tại và sẽ tiếp tục Overbought nếu USDJPY tiếp cận Fibo 61.8%. Điều này sẽ là rào cản lớn với phe bull và là lợi thế cho phe Bear.
Dự báo tương quan Biến động giá và RSI trên USDJPY tháng 08-2022
Như vậy có thể xem xét vùng giá 136.00 đang được hỗ trợ bởi quá nhiều yếu tố để trở thành Kháng cự kỹ thuật quan trọng.
Các yếu tố tác động tới USDJPY
Lạm phát và Việc làm Hoa Kỳ
Câu hỏi đầu tiên: Trong bối cảnh hiện tại với nền kinh tế Hoa Kỳ là liệu lạm phát đã đạt đỉnh hay chưa và mức tăng trưởng việc làm thần tốc kéo thất nghiệp giảm sâu thì tác động thế nào tới thị trường.
Trước tiên, mức lạm phát tháng 07-2022 được kỳ vọng sẽ giảm từ 9.1% về 8.7% nhưng thực tế đã giảm luôn về 8.5%. Đây là tín hiệu khá tốt cho thị trường bởi nó cho thấy các chính sách của FED phần nào đã có tác dụng.
Thứ hai, Việc lạm phát giảm sâu hơn so với kỳ vọng sẽ khiến cho tâm lý thị trường bình ổn hơn bởi giới đầu tư sẽ kỳ vọng rằng FED có thể bớt Hawkish hơn một chút. Ở thời điểm hiện tại thực ra nếu nói là Hawkish thì FED phải đưa ra lộ trình tăng lãi đồng USD vượt ngưỡng 4.0%. Như vậy bây giờ chúng ta có thể phần nào phân định được về cái giới Hạn Dovish – Neutral – Hawkish như sau:
Dovish: Giữ lãi suất ở ngưỡng dưới 3.25% ở thời điểm kết thúc năm 2022
Neutral: Giữ lãi suất trong phạm vi 3.25% – 4.0% ở thời điểm kết thúc năm 2022.
Hawkish: Tăng lãi USD vượt ngưỡng 4.0%
So với con số hiện tại mà FED đưa ra thì có vẻ chính sách lãi suất sẽ là Neutral.
Câu hỏi thứ hai: FED giữ chính sách lãi suất trung tính (neutral hoặc Dovish) thì tốt cho thị trường, nhưng mà là thị trường nào!?
Đây mới là câu hỏi cần phải giải quyết cụ thể. Nếu các bạn chú ý kỹ thì sau khi tin tức lạm phát được công bố, ngay lập tức kỳ vọng về việc FED sẽ tăng 75bps vào tháng 09 đảo chiều hoàn toàn về ngưỡng kỳ vọng 25-50bps. Cùng với đó là thị trường chứng khoán liên tục tăng chưa cho thấy dấu hiệu điều chỉnh. Đồng USD thì có đợt giảm khá sâu mất khoảng 4% giá trị.
Như vậy, khi FED giữ quan điểm Dovish hoặc Neutral thì nó sẽ tốt cho thị trường nhưng mà là thị trường chứng khoán và phần nào đó Crypto cũng được hưởng lợi lây.
Cùng với mức việc làm gia tăng và tiền lương cũng tăng mạnh thì chúng ta phần nào có thể thấy được người dân Hoa Kỳ vẫn có thể chấp nhận được. Khẩu vị rủi ro của họ bắt đầu tăng thể hiện ở thị trường chứng khoán và Crypto. Điều này sẽ là áp lực lớn đối với đồng USD.
Lạm phát – GDP – Tiền Lương – Lãi suất của Nhật Bản
Lạm phát của Nhật Bản giảm nhẹ từ 2.5% xuống còn 2.4% tức là nó vẫn nằm trong phạm vi mục tiêu của BOJ và không phải là tín hiệu xấu đối với nền kinh tế Nhật Bản.
GDP của Nhật Bản đã quay trở lại ngưỡng của 2019 tức là trước khi COVID-19 diễn ra.
Trong tháng 10-2022, Tiền lương trung bình hàng giờ của Nhật sẽ được tăng trong khi Nhật Bản vẫn đang giữ chính sách lãi suất âm.
Các tín hiệu này cho thấy về tiềm năng BOJ có thể sẽ sớm xem xét lại chính sách lãi suất sau khi tăng tiền Lương vào tháng 10.
Các dữ liệu kinh tế rõ ràng đang rất tích cực với nền Kinh tế Nhật bản.
Sản xuất Trung Quốc chậm lại
Sản xuất và tiêu dùng của Trung Quốc chậm lại có thể là dấu hiệu sớm cho thấy Tiêu dùng chậm lại trên toàn thế giới vì Trung Quốc là quốc gia xuất khẩu lớn, đồng thời cũng là thị trường tiêu dùng lớn. Tín hiệu này có thể sẽ là động lực hỗ trợ cho đồng JPY và Giá Vàng vì đây là hai loại tài sản trú ẩn của Khu vực.
Chiến lược giao dịch
Với các phân tích và tín hiệu kỹ thuật trên biểu đồ USDJPY ngày 18-08-2022, Tôi sẽ tìm kiếm cơ hội bán USDJPY theo Wege – Cờ giảm – VDV tại 136.00 và 136.69 với mục tiêu 130.42, 127.99
Phân tích Vàng 21/6- thế giới di chuyển trong biên độ 1835-1846 vào hôm qua khi các nhà đầu tư tỏ ra tương đối “thận trọng” với triển vọng của kim loại quý này. Tin tức quan trọng nhất được cho sẽ tác động tới giá vàng trong tuần này đó là phiên điều trần của Chủ tịch FED Jerome Powell trước quốc hội Mỹ – liên quan tới tình hình kinh tế và chính sách tiền tệ.
Vàng gặp khó khăn trong việc tăng giá khi các nhà đầu tư đánh giá những bình luận mới nhất từ các quan chức về lãi suất và triển vọng tăng trưởng. Thống đốc Waller ủng hộ việc tăng lãi suất 75 điểm cơ bản tại cuộc họp tháng 7. Bà Yellen nói rằng lạm phát cao sẽ được kìm hãm trong phần còn lại của năm 2022.
Trong những ngày đầu tuần rất ít các dữ liệu kinh tế quan trọng được công bố, với phiên điều trần kéo dài hai ngày của Chủ tịch Fed, Jerome Powell về báo cáo chính sách tiền tệ bán niên của ngân hàng sẽ được nhiều người chờ đợi để có thêm gợi ý về lộ trình tăng lãi suất. Powell có thể duy trì lập trường diều hâu của mình, trong nỗ lực chống lạm phát, điều này có thể khiến kim loại vàng hạn chế đà tăng giá trong tuần này.
Tuy nhiên, những lo ngại ngày càng tăng về triển vọng nâng lãi suất quyết liệt của Fed và tác động của nó đối với tăng trưởng toàn cầu có thể dẫn đến suy thoái kinh tế. Điều này cũng hỗ trợ giá vàng.
Tóm lại: Vàng thế giới đang di chuyển khá hẹp – ĐANG NÉN để chờ thêm những tin tức quan trọng khác. Cụ thể là phiên điều trần của chủ tịch FED trong tuần này bắt đầu vào ngày mai để tìm thêm manh mối về “lộ trình tăng lãi suất”.
Về góc kỹ thuật
Vàng đang bị “nén” trong mô hình tam giác ở chart H1. Việc phá cạnh nào của mô hình có thể mở rộng đà di chuyển theo hướng phá. Vàng bứt phá vượt lên 1850 thì có thể mở rộng đà tăng lên 1855-1862. Và ngược lại, vàng phá xuống dưới 1830 thì có thể mở rộng đà giảm về 1825-1820.
Kháng cự quan trọng với Vàng : 1855-1862.
Hỗ trợ quan trọng với Vàng : 1833-1825.
Chiến lược tham khảo : Vàng 21/6- Bán quanh 1845, Stop 1850, TP 1833-1825-1810. (Nếu bị dừng lỗ thì canh mua lại ở quanh 1845, Stop 1840, TP 1855-1862)
Phân tích Vàng 10/5- hôm qua chịu áp lực suy giảm mạnh khoảng 30$ khi thị trường kỳ vọng FED tăng lãi suất mạnh tiếp tục lên men để kiềm chế lạm phát tăng cao. Thị trường lo lắng rằng Fed sẽ tiếp tục tăng lãi suất thêm 75 điểm cơ bản vào tháng 6 đã khiến tài sản toàn cầu giảm mạnh bao gồm cả Vàng.
Các tài sản như kim loại quý, vàng và bạc vẫn không được hưởng lợi từ cơn hoảng loạn và vàng đã giảm xuống mức giá đóng cửa thấp nhất kể từ giữa tháng Hai. Việc Cục Dự trữ Liên bang tăng lãi suất mạnh, thắt chặt QE nhanh hơn, đồng đô la mạnh hơn và xung đột giữa Nga và Ukraine giảm bớt là những khó khăn chính mà giá vàng có thể phải đối mặt.
Bên cạnh đó, các quỹ cũng liên tục bán vàng trong giai đoạn gần đây cũng gây áp lực tâm lý lên vàng. Hôm qua Quỹ SPDR tiếp tục bán ra 6.1 tấn vàng, quỹ này đã có hàng chục phiên bán ra liên tiếp kể từ 20/4 đến 9/5.
Tóm lại: Vàng đã chịu áp lực suy giảm khi thị trường tiếp tục tiêu hoá kỳ vọng FED tăng lãi suất mạnh để kiềm chế lạm phát. Chủ đề “FED tăng lãi suất thêm 75 điểm cơ bản trong tháng 6” tiếp tục lên men có thể vẫn gây áp lực giảm lên vàng. Ngoài ra những lý do khác như : lợi suất trái phiếu Hoa Kỳ tiếp tục ở mức cao, xung đột Nga-Ukraina dịu bớt, và các quỹ có chuỗi bán vàng liên tiếp cũng gây áp lực lên giá vàng.
Về góc kỹ thuật
Vàng đang kiểm tra vùng hỗ trợ quan trọng ở 1850. Với đà suy giảm mạnh hôm qua thì việc canh hồi bán được ưu tiên. Tuy nhiên, có thể canh mua lướt và chờ bán.
Nếu vàng phá vỡ vùng hỗ trợ quan trọng 1850 thì đà giảm có thể mở rộng về 1830. Hiện vùng hỗ trợ 1850 có thể xem xét mua lướt và chờ bán chủ đạo.
Chiến lược tham khảo : Vàng 10/5 – Mua quanh 1850, Stop 1845, TP 1860. ( Chờ bán 186x -Update sau) – Nếu vàng phá vỡ 1850 thì có thể mở rộng đà giảm về 1830.
